隔夜陆军总装的一则音讯把今日军工股的屁股给捅了。许多人以为军品也要集采。然后套用了医药股动辄90%砍价的逻辑，怎么说呢，我觉得关于看热闹的大众道理能够类比，可是关于身在其中的投资者，咱们有必要具体情况有必要具体分析

　　军品降价是客观存在的，某些大类军品放量集采降价也是在预期之中的，但绝非商场以为的忽然集采降价。早在2021年4月14日，中国航天报报导，航天两大集团联合宣布《关于推动航天类型元器件联合收购的声明》；

　　特别与医药集采彻底不同，医药是许多仿制药企业针对一些没有技能门槛的范畴拼下限，但军品特别合格的上游供货商自身就有限，不存在许多竞赛者，高端资料范畴有中心资质的就那么几家，特别没有海外巨子砸价。所以甭说现在仅仅是陆军总装出的相关文件，更甭说这里边清晰讲了——重点是不要浪费钱，而不是为了贱价而贱价。

　　而从职业供需来看，现在军品上游许多分支是求过于供，以抚顺特钢地点的高温合金分支为例，现在产能跟不上需求，2020年把2019年剩的几百吨库存都拿出来卖了。在工业求过于供的布景下，呈现大幅降价是不现实的。

　　咱们一再强调，军工本轮行情，并非产品提价逻辑驱动，也不是以往的事情驱动，而是在十四五订单的大逻辑下，量增带来的成绩提振才是中心驱动力。其实军品降价是一向客观存在的，军工上游根本都在履行投标收购，逐年降价也是现实，仅仅新产品弥补叠加放量收购规划效应，量升不仅能补上价跌，利润率也会有所上升，特别是对那些竞赛格式好、具有中心竞赛力的企业而言。